Some Thoughts on Resource Planning Dawn Neuman, Provost - - PowerPoint PPT Presentation

¡

1

2012/13 ¡Budget ¡Update ¡

¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡and ¡ ¡

Some ¡Thoughts ¡on ¡Resource ¡Planning ¡

“Placing ¡students ¡at ¡the ¡center ¡

• f ¡the ¡educa)onal ¡experience” ¡ ¡

Dawn ¡Neuman, ¡Provost ¡& ¡VP ¡for ¡Academic ¡Affairs ¡ Ysabel ¡Trinidad, ¡VP ¡for ¡Finance ¡and ¡AdministraJon ¡

Today, ¡2012-­‑13 ¡ ¡appropriaJons ¡equal ¡1996-­‑97 ¡levels, ¡ but ¡enrollment ¡has ¡increased ¡by ¡90,000 ¡students! ¡

2

¡

¡2010-­‑12 ¡Comparison ¡InsJtuJonal ¡Academic-­‑Year ¡ Undergraduate ¡Student ¡Fee ¡Rates ¡

1

Campus ¡ 2010-­‑11 ¡ 2011-­‑12 ¡ Increase ¡ Rutgers ¡University ¡(Newark, ¡NJ) ¡ $12,560 ¡ ¡ $12,755 ¡ ¡ $195 ¡ ¡ 1.60% ¡ Illinois ¡State ¡University ¡(Normal, ¡IL) ¡ $11,399 ¡ ¡ $12,031 ¡ ¡ $632 ¡ ¡ 5.50% ¡ University ¡of ¡ConnecJcut ¡(Storrs, ¡CT) ¡ ¡ $10,416 ¡ ¡ $10,670 ¡ ¡ $254 ¡ ¡ 2.40% ¡ Wayne ¡State ¡University ¡(Detroit, ¡MI) ¡ $9,733 ¡ ¡ $10,578 ¡ ¡ $846 ¡ ¡ 8.70% ¡ Arizona ¡State ¡University ¡at ¡Tempe ¡ $8,134 ¡ ¡ $9,720 ¡ ¡ $1,586 ¡ ¡ 19.50% ¡ University ¡of ¡Maryland, ¡BalJmore ¡Count ¡ $9,171 ¡ ¡ $9,462 ¡ ¡ $291 ¡ ¡ 3.20% ¡ University ¡of ¡Wisconsin ¡at ¡Milwaukee ¡ ¡ $9,032 ¡ ¡ $9,419 ¡ ¡ $387 ¡ ¡ 4.30% ¡ Georgia ¡State ¡University ¡at ¡Atlanta ¡ $8,698 ¡ ¡ $9,410 ¡ ¡ $712 ¡ ¡ 8.20% ¡ Comparison ¡Average ¡ ¡ $8,736 ¡ ¡ $9,290 ¡ ¡ $554 ¡ ¡ 6.30% ¡ George ¡Mason ¡University ¡(Fairfax, ¡VA) ¡ $8,684 ¡ ¡ $9,266 ¡ ¡ $582 ¡ ¡ 6.70% ¡ Cleveland ¡State ¡University ¡ ¡ $8,466 ¡ ¡ $8,952 ¡ ¡ $486 ¡ ¡ 5.70% ¡ University ¡of ¡Texas ¡at ¡Arlington ¡ $8,500 ¡ ¡ $8,878 ¡ ¡ $378 ¡ ¡ 4.40% ¡ University ¡of ¡Colorado ¡at ¡Denver ¡ $7,327 ¡ ¡ $7,648 ¡ ¡ $321 ¡ ¡ 4.40% ¡ State ¡University ¡of ¡New ¡York ¡at ¡Albany ¡ $6,830 ¡ ¡ $7,172 ¡ ¡ $342 ¡ ¡ 5.00% ¡ North ¡Carolina ¡State ¡University ¡ $6,529 ¡ ¡ $7,018 ¡ ¡ $489 ¡ ¡ 7.50% ¡ California ¡State ¡University ¡ $5,390 ¡ ¡ $6,519 ¡ ¡ $1,129 ¡ ¡ 20.90% ¡ University ¡of ¡Nevada, ¡Reno ¡ $5,561 ¡ ¡ $6,372 ¡ ¡ $811 ¡ ¡ 14.60% ¡

¡

State ¡AppropriaJons ¡and ¡TuiJon ¡Fees ¡over ¡the ¡last ¡ few ¡years ¡for ¡our ¡campus. ¡. ¡. ¡ ¡ ¡ ¡ ¡

¡

CI Total State Appropriations and Student Tuition Fees

$50 ¡ $47.41 ¡ $47.35 ¡ $45.97 ¡ $45 ¡ $44.12 ¡ State $42.70 ¡ $40 ¡ $35.76 ¡ $35 ¡ $35.01 ¡ $32.42 ¡ $31.11 ¡ $30 ¡ ¡ s n

• i

l l $25 ¡ Mi $20 ¡ $19.70 ¡ Fees $15 ¡ $14.69 ¡ $13.05 ¡ $10 ¡ $9.80 ¡ $8.91 ¡ $6.67 ¡ $5.67 ¡ $5 ¡ $4.96 ¡ $4.29 ¡ $0 ¡ 2003/2004 ¡ ¡ ¡2004/2005 ¡ ¡ 2005/2006 ¡ ¡ 2006/2007 ¡ ¡ ¡2007/2008 ¡ ¡ 2008/2009 ¡ 2009/2010 ¡ 2010/2011 ¡ 2011/2012 ¡ GF ¡AllocaJon ¡ 31,112,704 ¡ ¡ 32,421,511 ¡ ¡ 35,009,796 ¡ ¡ 35,762,810 ¡ ¡ 47,405,810 ¡ ¡ 47,350,603 ¡ ¡ 42,698,753 ¡ ¡ 45,969,040 ¡ ¡ 44,118,320 ¡ ¡ TuiJon ¡Fee ¡ 4,288,520 ¡ ¡ 4,963,486 ¡ ¡ 5,669,154 ¡ ¡ 6,674,898 ¡ ¡ 8,905,814 ¡ ¡ 9,796,395 ¡ ¡ 13,050,395 ¡ ¡ 14,686,040 ¡ ¡ 19,699,000 ¡ ¡

2

¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡

¡

Student ¡Fees ¡– ¡CI ¡10 ¡year ¡history ¡

(2002 ¡– ¡2012) ¡

¡ ¡

1

$0 ¡ ¡ $1,000 ¡ ¡ $2,000 ¡ ¡ $3,000 ¡ ¡ $4,000 ¡ ¡ $5,000 ¡ ¡ $6,000 ¡ ¡ '01 ¡'02 ¡'03 ¡'04 ¡'05 ¡'06 ¡'07 ¡'08 ¡'09 ¡'10 ¡ fee ¡

02/03 ¡ 03/04 ¡ 04/05 ¡ 05/06 ¡ 06/07 ¡ 07/08 ¡ 08/09 ¡ 09/10 ¡ 10/11 ¡ 11/12 ¡ Undergraduate ¡ $1,572 ¡ ¡$2,046 ¡ ¡$2,334 ¡ ¡$2,520 ¡ ¡ $2,520 ¡ ¡ $2,772 ¡ ¡ $3,048 ¡ ¡ $4,026 ¡ ¡ 4,440 ¡ $5,472 ¡ ¡ CredenJal ¡ $2,706 ¡ ¡$2,922 ¡ ¡ $2,922 ¡ ¡ $3,216 ¡ ¡ $3,540 ¡ ¡ $4,674 ¡ ¡ 5,154 ¡ $6,348 ¡ ¡ Graduate/Post ¡ Baccalaureate ¡ ¡ ¡ ¡ ¡$1,734 ¡ ¡$2,256 ¡ ¡$2,820 ¡ ¡$3,102 ¡ ¡ $3,102 ¡ ¡ $3,414 ¡ ¡ $3,756 ¡ ¡ $4,962 ¡ ¡ 5,472 ¡ $6,738 ¡ ¡ Health ¡Services ¡ ¡ $120 ¡ ¡ $120 ¡ ¡ $120 ¡ ¡ $120 ¡ ¡ $120 ¡ ¡ $120 ¡ ¡ $120 ¡ ¡ $120 ¡ ¡ $120 ¡ ¡ $120 ¡ ¡ Health ¡FaciliJes ¡ $6 ¡ ¡ $6 ¡ ¡ $6 ¡ ¡ $6 ¡ ¡ $6 ¡ ¡ $6 ¡ ¡ $6 ¡ ¡ $6 ¡ ¡ $6 ¡ ¡ $6 ¡ ¡ IRA ¡ ¡ $100 ¡ ¡ $100 ¡ ¡ $100 ¡ ¡ $100 ¡ ¡ $100 ¡ ¡ $200 ¡ ¡ $200 ¡ ¡ $200 ¡ ¡ $200 ¡ ¡ $200 ¡ ¡ MS&F ¡ ¡ $70 ¡ ¡ $70 ¡ ¡ $70 ¡ ¡ $70 ¡ ¡ $70 ¡ ¡ $70 ¡ ¡ $70 ¡ ¡ $70 ¡ ¡ $70 ¡ ¡ $70 ¡ ¡ Student ¡Body ¡ AssociaJon ¡ $0 ¡ ¡ $0 ¡ ¡ $124 ¡ ¡ $124 ¡ ¡ $124 ¡ ¡ $124 ¡ ¡ $124 ¡ ¡ $124 ¡ ¡ $124 ¡ ¡ $124 ¡ ¡ Student ¡Body ¡ Center ¡ ¡ $0 ¡ ¡ $40 ¡ ¡ $40 ¡ ¡ $40 ¡ ¡ $40 ¡ ¡ $140 ¡ ¡ $190 ¡ ¡ $320 ¡ ¡ $320 ¡ ¡ $324 ¡ ¡ Total ¡Campus ¡ Based ¡Fees ¡ $296 ¡ ¡ $336 ¡ ¡ $460 ¡ ¡ $460 ¡ ¡ $460 ¡ ¡ $660 ¡ ¡ $710 ¡ ¡ $840 ¡ ¡ $840 ¡ ¡ $844 ¡ ¡

State ¡Support ¡(General ¡Fund) ¡ TuiJon ¡Fees ¡and ¡other ¡Support ¡

2

¡ ¡

¡Shij ¡in ¡funding ¡for ¡the ¡CSU ¡ ¡

1999-­‑00 ¡

19% ¡ 81% ¡

2007-­‑08 ¡

27% ¡ 73% ¡

2012-­‑13* ¡

51% ¡ 49% ¡

* ¡Assumes ¡$200 ¡

million ¡trigger ¡cut ¡

¡

¡The ¡shij ¡in ¡funding ¡at ¡CI ¡. ¡. ¡. ¡

¡

CI REVENUE BY SOURCE

2007-2008

TuiJon ¡Fee ¡ 16% ¡ GF ¡ AllocaJon ¡ 84% ¡

2011-2012

TuiJon ¡ Fee ¡ 31% ¡ GF ¡ AllocaJon ¡ 69% ¡

2

¡

CI ¡Enrollments ¡and ¡Planning ¡

¡

• CSU ¡Enrollments ¡and ¡CI ¡

targets ¡

¡

• FY ¡2011/12 ¡enrollment ¡-­‑ ¡

total ¡annualized ¡for ¡the ¡year; ¡ 3,600 ¡ ¡

¡

• FY ¡2012/13 ¡enrollment ¡

target ¡-­‑ ¡ ¡4,000 ¡FTEs ¡(internal) ¡

¡

• ¡ ¡Future ¡growth ¡

1

¡3,250 ¡ ¡

¡4,000 ¡ ¡

¡-­‑ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡1,000 ¡ ¡ ¡2,000 ¡ ¡ ¡3,000 ¡ ¡ ¡4,000 ¡ ¡ State ¡Funded ¡Enrollments ¡ CSUCI ¡Enrollments ¡

750 ¡ ¡State ¡Unfunded ¡FTE’s ¡

AY 12/13 AY 11/12

¡ ¡To ¡support ¡addiJonal ¡students, ¡we ¡must ¡

address ¡criJcal ¡needs ¡. ¡. ¡. ¡ ¡

¡

1

CI Faculty, 2012

• Add more tenure-track faculty

Open North Hall Add critical staff Increase in Financial Aid –’SUG’ (SUG; State University Grant Program- 1/3 of revenue increases from fees) Refresh technology & accessibility accommodation Cover increases in utilities, benefits & insurance.

• ¡

¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡

¡

• ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡

¡

¡Looking ¡forward ¡and ¡based ¡on ¡what ¡we ¡know ¡ ¡

¡

2

Our ¡planning ¡environment ¡has ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ changed ¡ Focus ¡on ¡growth ¡ Shij ¡in ¡funding ¡requires ¡that ¡we ¡ look ¡at ¡our ¡strategic ¡budgeJng ¡ and ¡resources ¡allocaJon ¡process ¡

¡

The ¡challenge ¡of ¡diminished ¡resources ¡– ¡ ¡ ¡ ¡Strategic ¡budgeJng ¡and ¡resources ¡allocaJon ¡ ¡

¡ ¡

• How ¡do ¡we ¡ensure ¡we ¡make ¡wise ¡decisions?

Our ¡values ¡ ¡ ¡ − Transparency ¡ − Accountability ¡ Engagement ¡ ¡

• −

2

What ¡is ¡Strategic ¡BudgeJng? ¡ A ¡process ¡that ¡refocuses ¡the ¡budget ¡from ¡an ¡annual ¡ plan ¡for ¡spending ¡to ¡a ¡mulJ-­‑year ¡plan ¡to ¡achieve ¡ specific ¡outcomes. ¡

¡

Why ¡is ¡it ¡important? ¡

• Will ¡help ¡the ¡campus ¡ ¡achieve ¡desired ¡objecJves ¡

more ¡effecJvely, ¡

• Will ¡ensure ¡that ¡hard ¡decision ¡can ¡be ¡made ¡within ¡a ¡

strategic ¡framework, ¡

• Encourages ¡fiscal ¡discipline, ¡
• AcJve ¡monitoring ¡-­‑ ¡what ¡gets ¡measured ¡gets ¡done! ¡

Our ¡Goal ¡-­‑ ¡Strategic ¡BudgeJng ¡

¡ ¡2012-­‑13 ¡CI ¡Budget ¡ ¡ ¡

• Straw ¡budget ¡under ¡development, ¡based ¡
• n: ¡
• Approximately ¡$70 ¡M ¡operaJng ¡

budget ¡(state ¡allocaJon ¡+ ¡fees) ¡

• Approximately ¡60% ¡of ¡new ¡funds ¡

will ¡support ¡faculty ¡(new ¡hires, ¡etc.) ¡

• Technology ¡support ¡ ¡ ¡

2

But, ¡at ¡the ¡same ¡Jme ¡there ¡may ¡be ¡a ¡cut ¡next ¡year ¡to ¡the ¡ budget ¡of ¡the ¡CSU ¡$200 ¡M ¡(or ¡more?) ¡– ¡what ¡does ¡this ¡ mean ¡to ¡CI? ¡

¡

2

¡

Our ¡Challenges ¡. ¡. ¡. ¡

¡

• How ¡do ¡the ¡current ¡processes ¡work? ¡

− Strategic ¡prioriJes ¡ − Central ¡infrastructure ¡needs ¡ − InsJtuJonal ¡obligaJons/external ¡dictates ¡

¡

• What ¡is ¡the ¡compeJJve ¡environment? ¡

¡

• Revenue ¡enhancement ¡opportuniJes ¡

¡

Current ¡acJviJes ¡and ¡next ¡steps ¡ include ¡. ¡. ¡. ¡ ¡ ¡ ¡

¡ ¡

• Review of historical financial trends and

comparisons Reports summarizing revenue and expenses Support upcoming strategic planning efforts A budget process for the future that is based

• n the key principles of strategic budgeting

that supports the strategic direction of CI

• 1

8

www.csuci.edu Catalog