Helsinki Business Hub Business case for Asian companies - - PowerPoint PPT Presentation

IBM-­‑Plant ¡Location ¡International

Helsinki ¡Business ¡Hub ¡

Business ¡case ¡for ¡Asian ¡companies

§ IBM’s global Center of Competence for

global location strategies and economic development

§ Analyzing

international business locations to understand the locations’ competitiveness from an investor perspective

§ Across all geographies, industries, and

business functions

§ Thought

leader in understanding globalization, investment flows and industry trends

2

Introduction ¡to ¡IBM-­‑Plant ¡Location ¡International

Global Location Trends database providing insights into the latest trends in corporate location selection

Projects ¡from ¡Asian ¡companies ¡into ¡Europe ¡have ¡been ¡ steadily ¡increasing

3

10,000 20,000 30,000 40,000 50,000 60,000 70,000 80,000 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 200 400 600 800 1,000 1,200

Jobs Projects Jobs Projects

Source: ¡IBM-­‑PLI ¡GLT ¡February ¡2017

5 ¡countries ¡generate ¡90% ¡of ¡FDI ¡jobs ¡from ¡Asia ¡into ¡Europe

Chinese ¡& ¡Indian ¡more ¡predominant ¡in ¡past ¡5 ¡years

4 Source: ¡IBM-­‑PLI ¡GLT ¡February ¡2017

0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 90% 100%

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2015 2015

Main ¡Asian ¡investors ¡into ¡Europe (by ¡estimated ¡job ¡creation ¡2003 ¡– 2015)

Other Taiwan India China South ¡Korea Japan

Smarter ¡Cities ¡discussion ¡ ¡ ¡

200 400 600 800 1 000 1 200

United ¡Kingdom Germany Netherlands France Belgium Russia Turkey Spain Denmark Czech ¡Republic Poland Hungary Sweden Finland Romania Slovakia Switzerland Italy Ireland Serbia

Top ¡destinations ¡of ¡FDI ¡from ¡Asia ¡Pacific ¡into ¡Europe (by ¡FDI ¡projects ¡2011 ¡– H1 ¡2016)

5

Next ¡to ¡large ¡markets, ¡Finland ¡also ¡is ¡among ¡the ¡top ¡20

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20

Source: ¡IBM-­‑PLI ¡GLT ¡February ¡2017

Smarter ¡Cities ¡discussion ¡ ¡ ¡ 6

Value ¡of ¡jobs ¡created ¡in ¡Finland ¡is ¡high

Source: ¡IBM-­‑PLI ¡GLT ¡February ¡2017

6,1 5,7 5,6 5,5 5,3 5,1 5,1 5,1 5,0 4,9 4,8 4,8 4,6 4,6 4,5 1 2 3 4 5 6

Top ¡ranking ¡countries ¡in ¡Western ¡Europe ¡ by ¡average ¡job ¡value ¡of ¡investment ¡projects ¡ (2003 ¡– H1 ¡2016)

4.8

World ¡average

Note: ¡Countries ¡with ¡less ¡than ¡30 ¡projects ¡were ¡not ¡assessed ¡because ¡of ¡sample ¡size ¡

Smarter ¡Cities ¡discussion ¡ ¡ ¡ 7

Helsinki ¡is ¡a ¡key ¡destination ¡for ¡ICT ¡related ¡R&D ¡activities

From ¡Greater ¡ China From ¡India From ¡South ¡Korea 1 Istanbul London Paris 2 Paris Budapest London 3 Stockholm Madrid Warsaw 4 Koln-­‑Dusseldorf Dublin Koln-­‑Dusseldorf 5 London A’dam-­‑Rotterdam Helsinki 6 Minsk Frankfurt Moscow 7 Vilnius Tallinn Dortmund-­‑Duisburg 8 Berlin Helsinki Kiev 9 Helsinki Munich Frankfurt 10 Budapest Koln-­‑Dusseldorf Brussels-­‑Antwerp

Top ¡European ¡destinations ¡ for ¡Asian ¡FDI ¡in ¡ICT ¡related ¡R&D (by ¡jobs, ¡2003-­‑2015)

Source: ¡IBM-­‑PLI ¡GLT ¡February ¡2016

Smarter ¡Cities ¡discussion ¡ ¡ ¡ 8

Helsinki’s ¡competitive ¡position ¡for ¡digital ¡innovation

Example ¡case: ¡High-­‑end ¡ICT ¡R&D ¡from ¡Greater ¡China

IBM-­‑PLI’s ¡benchmarking ¡approach ¡

§ simulates ¡corporate ¡location ¡selection § assesses ¡the ¡trade-­‑off ¡between ¡cost ¡and ¡quality § project ¡specific § determines ¡overall ¡value ¡proposition ¡and ¡pros ¡

and ¡cons

8

Profile ¡of ¡realistic ¡investment ¡project

Smarter ¡Cities ¡discussion ¡ ¡ ¡ 9

Key ¡drivers ¡for ¡investment

Example ¡case: ¡High-­‑end ¡ICT ¡R&D ¡from ¡Greater ¡China

§ Critical ¡location ¡drivers: – market ¡access – relevant ¡skills – industry ¡presence – technology ¡gains § Other ¡factors ¡that ¡influence ¡investment ¡decisions ¡of ¡companies ¡from ¡Greater ¡China: – strategic ¡/ ¡acquisition ¡partners – synergies – track ¡record § Elements ¡that ¡relate ¡to ¡the ¡living environment: – Chinese ¡community – educational ¡opportunities – work ¡and ¡residence ¡permits

9

Key ¡location ¡drivers

Main ¡outcomes ¡of ¡competitive ¡positioning

Example ¡case: ¡High-­‑end ¡ICT ¡R&D ¡from ¡Greater ¡China

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Best ¡value ¡ proposition

Helsinki’s ¡value ¡proposition Compelling ¡proposition ¡to ¡ attract ¡high-­‑end ¡ICT ¡related ¡R&D ¡ activities, ¡combining ¡a ¡mature and ¡specialized ¡R&D ¡cluster ¡in ¡a ¡ strong ¡overall ¡operating ¡ environment ¡at ¡cost ¡levels ¡that ¡ are ¡competitive within ¡the ¡ Northern ¡European ¡context

Suitability ¡of ¡overall ¡

• perating ¡environment ¡

High ¡score ¡= ¡best Net ¡Present ¡Value ¡of ¡operating ¡costs ¡of ¡running ¡a ¡high-­‑end ¡ICT ¡R&D ¡center, ¡ discounted ¡over ¡a ¡10-­‑year ¡period. ¡ Low ¡NPV ¡= ¡low ¡operating ¡cost ¡= ¡more ¡financially ¡attractive

Confirmed ¡strengths

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Main ¡competitive ¡strengths § Skill ¡concentration in ¡high-­‑tech ¡sectors, ¡ICT, ¡research, ¡engineering ¡ § Specialized ¡& ¡innovative ¡R&D base § Strong ¡patenting ¡activity § Focus ¡on ¡IP ¡protection § High ¡share ¡of ¡engineering ¡students § Well ¡reputed ¡science ¡and ¡math ¡education § Acceptable competition ¡for ¡similar ¡skill ¡profiles § Well ¡developed ¡highly ¡reliable ¡IT ¡& ¡telco § Appealing ¡and ¡safe ¡living ¡environment ¡ § Good ¡direct ¡air connections ¡to ¡major ¡Greater ¡Chinese ¡cities ¡ § Growing ¡interest ¡from ¡Chinese ¡travelers § In ¡process ¡of ¡improving ¡visa ¡policies ¡for ¡Chinese ¡travelers ¡ § Cost saving ¡potential ¡compared ¡to ¡Northwestern ¡European ¡cities § Relatively ¡low ¡corporate ¡income ¡tax ¡rate

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IBM ¡-­‑ Plant ¡Location ¡International ¡(PLI) Global ¡Location ¡Strategies A ¡service ¡of ¡IBM ¡Global ¡Business ¡Services ¡ Web-­‑site: ¡www.ibm.com/gbs/pli Patsy ¡VAN ¡HOVE Senior ¡Manager +32 ¡475 ¡91 ¡57 ¡82 Patsy.Van.Hove@be.ibm.com